Considere a expressão da taxa de retorno requerida por um investimento, conforme o modelo de precificação de ativos CAPM, Rj = RF + β(RM – RF) e, então, avalie os investimentos a seguir, relacione as colunas e assinale a alternativa que apresenta a sequência correta. Sabendo que a taxa de retorno do mercado é 13% e a taxa livre de risco é 7%.

1. Investimento com beta igual a 1,30.

2. Investimento com beta igual a 1,00.

3. Investimento com beta igual a 0,85.

4. Investimento com beta igual a 0,00.

A. O risco do investimento é o maior.

B. O retorno no investimento é igual a taxa livre de risco.

C. O risco do investimento é nulo.

D. O retorno do investimento é menor que a taxa de retorno do mercado.

E. O risco do investimento é igual ao risco do mercado.